什么是去中心化交易所？ 它与中心化交易所有何不同？

什么是去中心化交易所？

去中心化交易所，英文名称Decentralized Exchange，以下简称DEX，从2013年开始产生了很多去中心化交易所，与中心化交易所不同，去中心化交易所不需要账户注册和认证，使用数字资产账户就可以进行交易，其次，去中心化交易所的每一笔交易都是通过区块链进行的，需要等待区块链的确认才算交易成功。

同时，去中心化交易所不负责保管用户资产、私钥等信息。 一方面避免了交易平台本身的道德风险，另一方面用户必须保管好自己的私钥。 而且，由于去中心化交易所普遍存在交易流动性低、交易处理速度慢的特点，目前交易量仅占全球数字资产交易量的0.03%。

去中心化交易所一直被寄予厚望。 去中心化交易所系统可以保证用户和交易指令不被中心化机构操纵，解决资产托管控制和交易指令生成，解决交易结果的结算问题。 例如，在托管钱包层，可以设计多重签名地址或共享密码，使得交易所无法在未经用户授权的情况下更改用户的资产。 此外，在交易撮合层面比特币中心化交易所，也通过密码学实现交易授权的检查，确保订单和交易记录的有效授权，交易数据的公开透明，不可篡改和伪造。

如果成功，交易所的权限将受到极大限制，项目将更公开地展示给投资者。 如此一来，项目方会更加用心做好产品，与交易所成为一个健康的利益共同体，而不是相互勾结、相互勾结。 然而现实情况是，在去中心化交易所中，智能合约和区块链共识协议的性质决定了去中心化交易所在系统迭代方面有天然的约束，这是它在业务可信度上的优势，也是它作为系统的劣势.

进一步细化可以发现，衡量“去中心化”后交易所功能和绩效的指标有3个——资产锁定机制、共识机制和价格发现机制。 其中比特币中心化交易所，资产锁定机制决定了交易品种的数量，对应交易资产的丰富程度，即币种数量，是一个功能性指标； 更好的共识机制和价格发现机制可以提高交易速度和市场流动性，这是性能指标。

中心化和去中心化交易所

近年来，去中心化交易所逐渐取代了中心化交易所，那么它们之间有什么区别呢？

中心化（CEX：Centralized Exchange）交易所是指依托中心化运营机构，让用户进行相关数字货币交易的平台。

顾名思义，去中心化（DEX：Decentralized Exchange）交易所就是去掉了代理这个中介——理想的去中心化可能在交易行为和交易所服务行为上是完全去中心化的，但相对于目前完全中心化的交易所来说，部分脱媒也可以称为去中心化交易所。

通过比较中心化和去中心化交易所，我们可以得出以下主要区别：

1. 从你将资产从钱包转移到中心化交易所的那一刻起，资产的实际控制权就已经易手。 在平台账户上看到的大量币，都托管在平台手里。 去中心化交易所并非如此。 由于平台分配地址的私钥也属于你，所以你平台账户上的币永远是你的，除非你想把私钥给别人。 这两种方式涉及的资产安全级别有很大不同。

2、中心化交易平台上的所有交易都依赖于平台的中央机构。 提币要过平台，交易也要过平台。 总而言之，平台拥有绝对的话语权和控制权。 去中心化交易所的交易由智能合约保证。 众所周知，智能合约是一种无法被篡改或停止的程序，只要满足条件就会被触发。 code is law，这是程序员信奉的教条，也是用技术信任区块链的关键。

为什么说去中心化交易所是未来？

分散式服务器：许多分散式加密货币交易所托管在分散式服务器上。 这意味着所有服务器都不在同一个位置，通常分散在世界各地。 一些服务器甚至存储在云端以实现完全分散。 这种托管方式可以让去中心化难以破解，让用户数据和资金更加安全。

不受法律限制：不受地理位置限制，去中心化交易所很难被监管甚至关闭。 对于生活限制使用比特币和其他加密货币的用户来说，这是个好消息。

隐私和安全：大多数去中心化交易所需要创建一个账户才能开始交易。 然而，与像 Coinbase 这样需要身份验证的中心化交易所不同，大多数去中心化交易所允许用户以任何名字创建账户，几乎不需要审查过程。 这可能对政府和金融部门不利，但对于厌倦它的用户来说，它正成为一个越来越有吸引力的功能。

货币责任：中心化交易所托管所有存储在交易所的加密货币，使这些资金容易受到黑客攻击。 另一方面，去中心化交易所倾向于将加密货币的所有权移交给其用户，并且仅作为点对点交易的场所。

智能合约：去中心化交易所与中心化交易所最大的区别在于，这一切都是通过开源的智能合约实现的，资产托管、交易撮合、资产清算都放在区块链上。

去中心化交易模型

目前去中心化交易所项目很多，这里主要介绍6种：0x协议、Airswap、OmiseGO、基于ETH的去中心化交易所、基于EOS的去中心化交易所、基于BNB的去中心化交易所。

0x协议

正如 0x 白皮书中所述，我们创建了一个协议，用于在以太坊区块链上进行 ERC20 代币的快速点对点交易。 该协议将成为一个开放标准和通用构建块，增强包含交易功能的 dApp 之间的互操作性。 交易由公共以太坊智能合约系统自动执行，任何 dApp 都可以访问该系统。 建立在协议之上的 DApps 可以访问公共流动性池或创建自己的流动性池，并收取交易费用。 0x 提供了交换 ERC20 代币的基础。

空投

正如 Airswap 白皮书中所述，我们提供了一种在以太坊区块链上交易 ERC20 代币的点对点方法。 首先，我们概述了区块链订单簿的局限性，并为点对点代币交易提供了可靠的替代方案：链下通信和链上结算。 然后我们创建了一个协议，各方可以通过该协议向其他人发出他们打算交易代币的信号。 连接后，交易双方可以自由交换价格和传递订单。 在此过程中，双方根据独立的第三方数据库验证价格的准确性。

最后，我们提供了一个以太坊智能合约来完成以太坊区块链上的订单。 Airswap 是一个 Consensys 项目，在很多方面类似于 0x，只是 Airswap 上的交易是在链下协商的，而 0x 通过中继器匹配订单。

OmiseGO

正如 OmiseGO 白皮书所述，OmiseGO 正在构建去中心化交易所、流动性提供者机制、清算所信息网络和资产支持的区块链网关。 OmiseGO 不隶属于任何一方。 相反，它是一个开放的、分布式的验证者网络，可以强制所有参与者的行为。

它使用协议令牌的机制来创建 POS 区块链，以实现参与者之间的市场活动。 这种高性能的分布式网络可以实现资产类别之间的转换。 与其他去中心化交易所不同，它允许在区块链和多个区块链之间进行交易，即使没有可信网关代币。 OmiseGO 正在尝试建立一个去中心化的交易所，允许任何货币之间的交易。

对于用户来说，交易所是中心化还是中心化并不是重点。 用户更关心资金安全、交易成本和用户体验。 与区块链一样，去中心化交易所也有明显的劣势，现阶段无法实现三者的有效平衡。

可以肯定的是，去中心化交易所的趋势已经很明显。

基于 ETH 的去中心化交易所

基于ETH的去中心化交易所根据第三方权威dapp研究机构dappreview的数据显示，最为知名、交易量最大的基于ETH的去中心化交易所是IDEX，但其用户数量无法与中心化交易所相提并论。 主要原因是ETH链本身性能低下，导致建立在其上的交易所交易速度低； 另外，它的交易gas费也比较高。 这两点使得大部分投资者在明知中心化交易所存在作恶可能的情况下，不得不选择中心化交易所。

基于 EOS 的去中心化交易所

2018年6月EOS主网上线后，基于EOS的Dapp如雨后春笋般涌现，热潮一直持续至今。 还有基于EOS链的去中心化交易所。

EOS 链上的 Dapp 之所以能够如此迅速地爆发，主要原因是 EOS 链的高性能和免费转账。 高性能为用户带来秒级交易、秒级转账的体验，免费转账降低了用户使用EOS Dapp的门槛。 这两点为EOS去中心化交易所更好地服务投资者奠定了基础。 截至目前，在基于EOS的去中心化交易所中，WhaleEx拥有最大的交易用户和交易量。

基于 BNB 的去中心化交易所

自去年春天以来，币安一直在部署去中心化交易所。 当时，币安在意识到当时现有的公链可能无法满足高速撮合的需求后，开始打造自己的BNB公链。

BNB 的性能和技术在币安的白皮书中没有体现。 据何一在《一问》采访中所说，BNB公链的匹配速度还是比较快的，未来会不断迭代完善。

关于内测的消息，根据推特上的消息，主要是一些前期被选中的朋友，包括钱包开发者和区块链研究者。 这个用户群体的选择也符合币安迭代版本的需要。